Double Exponential Moving Average

개요

Double Exponential Moving Average (DEMA, 이중지수이동평균)는 1994년 Patrick Mulloy가 Technical Analysis of Stocks & Commodities에 발표한 이동평균입니다¹.

DEMA는 EMA의 지연(lag)을 줄이면서 평활화 특성을 유지하도록 설계되었습니다.

핵심 아이디어: EMA에서 지연 성분을 빼서 더 빠른 반응을 얻습니다.

계산 공식

$$DEMA = 2 \times EMA(n) - EMA(EMA(n))$$

단계별 계산

1. 가격의 EMA 계산: $EMA_1 = EMA(Price, n)$
2. EMA의 EMA 계산: $EMA_2 = EMA(EMA_1, n)$
3. DEMA 계산: $DEMA = 2 \times EMA_1 - EMA_2$

지연 감소 원리

EMA2는 EMA1보다 더 후행합니다. DEMA는 이 차이를 이용하여 지연을 상쇄합니다:

• $EMA_1$: 지연 1단위
• $EMA_2$: 지연 2단위
• $2 \times EMA_1 - EMA_2$: 지연 0단위 (이론상)

파라미터

파라미터	기본값	설명
기간 (n)	20	EMA 계산 기간

이동평균 비교

특성	SMA	EMA	DEMA	TEMA
반응 속도	느림	중간	빠름	매우 빠름
평활도	높음	중간	낮음	매우 낮음
지연	크다	중간	작다	매우 작다
오버슈팅	없음	없음	가능	빈번

해석 방법

1. 추세 방향

• 가격 > DEMA: 상승 추세
• 가격 < DEMA: 하락 추세
• DEMA 기울기: 추세 강도

2. 교차 신호

빠른 DEMA / 느린 DEMA 교차:

• 골든크로스: 단기 DEMA가 장기 DEMA 상향 돌파
• 데드크로스: 단기 DEMA가 장기 DEMA 하향 돌파

3. 지지/저항

DEMA는 EMA보다 가격에 더 가까이 붙어 움직이므로, 더 타이트한 지지/저항으로 작용합니다.

매매 신호

매수 조건:

• 가격이 DEMA 상향 돌파
• DEMA 기울기 상승 전환
• 단기 DEMA > 장기 DEMA

매도 조건:

• 가격이 DEMA 하향 돌파
• DEMA 기울기 하락 전환
• 단기 DEMA < 장기 DEMA

주의사항

• 오버슈팅: 급격한 가격 변동 시 과도한 반응 가능
• 노이즈: EMA보다 휩쏘 더 많음
• 적합 시장: 명확한 추세가 있는 시장

언제 DEMA를 사용할까?

• EMA의 지연이 너무 클 때
• 빠른 진입/청산이 필요할 때
• 단기 트레이딩에 적합

요약

항목	내용
개발자	Patrick Mulloy (1994)
유형	추세 지표, 이동평균
오버레이	예
기본 기간	20
특징	EMA보다 빠른 반응, 지연 감소
관련 지표	TEMA (삼중)

Footnotes

1. Mulloy, P.G. (1994). Smoothing Data with Faster Moving Averages. Technical Analysis of Stocks & Commodities. ↩